Cấu trúc thị trường: BOS, CHoCH và Fair Value Gap

Đọc cấu trúc thị trường

Giá không di chuyển ngẫu nhiên. Trong xu hướng tăng, giá tạo ra Đỉnh Cao Hơn (HH) và Đáy Cao Hơn (HL). Trong xu hướng giảm, giá tạo ra Đỉnh Thấp Hơn (LH) và Đáy Thấp Hơn (LL). Hiểu cấu trúc này là nền tảng của price action và Smart Money Concepts (SMC).

Break of Structure (BOS)

BOS xảy ra khi giá phá vỡ swing high hoặc swing low trước đó theo chiều xu hướng hiện tại. Nó xác nhận xu hướng đang tiếp diễn.

Trong xu hướng tăng: giá tạo HL1, sau đó tăng. Khi giá phá trên HH trước, đó là BOS. Điều này xác nhận bên mua vẫn kiểm soát và xu hướng tăng tiếp tục. Entry BOS thường tìm pullback sau BOS để giao dịch tiếp diễn.

Change of Character (CHoCH)

CHoCH xảy ra khi giá phá vỡ cấu trúc theo chiều ngược lại — gợi ý xu hướng có thể đang đảo chiều.

Trong xu hướng tăng: sau khi tạo HH2, giá pullback xuống HL2. Nếu nhịp tiếp theo phá dưới HL2 (tạo đáy thấp hơn mới), cấu trúc thị trường đã dịch chuyển. Đây là CHoCH — cảnh báo rằng bên bán có thể đang kiểm soát. Nó không đảm bảo đảo chiều, nhưng thay đổi thiên hướng từ tăng sang trung lập hoặc giảm.

BOS vs CHoCH trong một câu: BOS = xu hướng tiếp diễn, CHoCH = xu hướng có thể kết thúc.

Fair Value Gap (FVG)

Fair Value Gap là sự mất cân bằng giá được tạo ra bởi một nhịp impulse mạnh. Nó xuất hiện như một chuỗi ba nến trong đó nến giữa di chuyển mạnh đến mức để lại khoảng trống giữa đỉnh của nến thứ nhất và đáy của nến thứ ba.

Vùng tô màu giữa đỉnh C1 và đáy C3 là FVG. Giá thường quay lại để lấp đầy khoảng trống này vì các tham gia thị trường đã bỏ lỡ nhịp gốc muốn vào lệnh ở các mức đó.

Cách kết hợp các khái niệm này

Một cách tiếp cận theo phong cách SMC phổ biến:

Lưu ý quan trọng

Các khái niệm này cải thiện bối cảnh nhưng không đảm bảo kết quả. Không phải mọi CHoCH đều dẫn đến đảo chiều. Không phải mọi FVG đều được lấp đầy. Dùng chúng như một lớp phân tích cùng với hỗ trợ kháng cự, quản lý rủi ro và thời gian giao dịch theo phiên.